دانشگاه آزاد اسلامی واحد علوم و تحقیقات

 آمار

تعداد نشریات50
تعداد شماره‌ها2,079
تعداد مقالات19,525
تعداد مشاهده مقاله22,880,882
تعداد دریافت فایل اصل مقاله21,118,423
نوروزی, مجید, کردلویی, حمیدرضا, غلامی جمکرانی, رضا, جهانگیرنیا, حسین. (1402). بررسی مدل های سنجش ریسک سیستمیک و انتخاب رویکرد بهتر در مؤسسات مالی ایران. , 12(47), 177-190.
مجید نوروزی; حمیدرضا کردلویی; رضا غلامی جمکرانی; حسین جهانگیرنیا. "بررسی مدل های سنجش ریسک سیستمیک و انتخاب رویکرد بهتر در مؤسسات مالی ایران". , 12, 47, 1402, 177-190.
نوروزی, مجید, کردلویی, حمیدرضا, غلامی جمکرانی, رضا, جهانگیرنیا, حسین. (1402). 'بررسی مدل های سنجش ریسک سیستمیک و انتخاب رویکرد بهتر در مؤسسات مالی ایران', , 12(47), pp. 177-190.
نوروزی, مجید, کردلویی, حمیدرضا, غلامی جمکرانی, رضا, جهانگیرنیا, حسین. بررسی مدل های سنجش ریسک سیستمیک و انتخاب رویکرد بهتر در مؤسسات مالی ایران. , 1402; 12(47): 177-190.

بررسی مدل های سنجش ریسک سیستمیک و انتخاب رویکرد بهتر در مؤسسات مالی ایران

دانش سرمایه‌گذاری
دوره 12، شماره 47، مهر 1402، صفحه 177-190  XML اصل مقاله (582.72 K)
نوع مقاله: مقاله پژوهشی
نویسندگان
مجید نوروزی1؛ حمیدرضا کردلویی email 2؛ رضا غلامی جمکرانی3؛ حسین جهانگیرنیا4
1دانشجوی دکتری مدیریت مالی، واحد قم، دانشگاه آزاد اسلامی، قم، ایران.
2گروه مدیریت و حسابداری، واحد اسلامشهر، دانشگاه آزاد اسلامی، اسلامشهر، ایران.
3گروه حسابداری و مالی، واحد قم، دانشگاه آزاد اسلامی ، قم، ایران.
4گروه حسابداری و مدیریت مالی، واحد قم، دانشگاه آزاد اسلامی، قم، ایران.
چکیده
ریسک سیستمیک به خطر شکست سیستم مالی یا شکست کل بازار اطلاق می‌شود. این ریسک می‌تواند از بی‌ثباتی یا بحران در مؤسسات مالی نشأت بگیرد و در اثر سرایت به کل نظام مالی انتقال یابد. به‌عبارتی ریسک سیستمیک به میزان به‌ هم‌پیوستگی در یک سیستم مالی اشاره دارد جایی‌که شکست در یک نهاد مالی می‌تواند به بحران کل سیستم منجر شود.
این تحقیق با توجه به رویکردهای مختلف جهت اندازه‏گیری ریسک سیستمیک به دنبال انتخاب رویکرد بهتر برای اندازه‏گیری ریسک سیستمیک است. انتخاب رویکرد بهتر با توجه به خطای پیش‏بینی ارائه شده توسط هریک از مدل‏ها است. مدل‌های به کار گرفته شده اعم از مدل‏های گارچی چند متغیره، مدل ارائه شده توسط برانلس و انگل به نام VCT، مدل‏های عاملی‏، مدل‏های آماری دومتغیره است. نتایج تحقیق نشان می‏دهد که مدل پیشنهادی برانلس و انگل (VCT) خطای کمتری را نسبت به سایر مدل‏ها از خود نشان داده است.
کلیدواژه‌ها
ریسک سیستمیک؛ کسری نهایی مورد انتظار (MES)؛ پیش‏بینی برون نمونه‏ای. همبستگی شرطی پویا (DCC)
مراجع
بودی، ز.، کین، ا.، مارکوس، ا. ) 1384 (. مدیریت سرمایه گذاری جلد اول. شریعت پناهی، م،. فرهادی، ر،. ایمنی
فر، م. تهران. انتشارات بورس
 Acharya, V., , Pedersen, L., Philippe, T., and Richardson, M. (2010). Measuring systemic risk. Technical report, Department of Finance, NYU.
 Bekaert, G., Hodrick, R. J., and Zhang, X. (2013). Aggregate idiosyncratic volatility. Journal of Financial and Quantitative Analysis, forthcoming.
 Brownlees, C.T., Engle, R., 2012. Volatility, correlation and tails for systemic risk measurement. Working Paper.
 Engle, R., 2002. Dynamic conditional correlation: a simple class of multivariate generalized autoregressive conditional heteroskedasticity models. J. Bus. Econ. Stat. 20, 339- 350.
 Hautsch, N., Schaumburg, J., and Schienle, M. (2010). Quantifying time–varying marginal systemic risk contributions. Technical report.

آمار
تعداد مشاهده مقاله: 13
تعداد دریافت فایل اصل مقاله: 15


سامانه مدیریت نشریات علمی. قدرت گرفته از سیناوب